Delta y CVD
El volumen dice cuánto se movió. El delta dice hacia dónde empujaban, y el CVD si sirvió de algo.
6 min de lectura
Qué mide exactamente el delta
El delta de una vela es la resta entre el volumen que se ejecutó contra la oferta —alguien compró a mercado— y el que se ejecutó contra la demanda —alguien vendió a mercado. Si sale +800, hubo 800 contratos más de compra impaciente que de venta impaciente.
La palabra clave es impaciente. El delta no cuenta a quién quiere comprar, cuenta a quién no está dispuesto a esperar en el libro y paga el diferencial por entrar ya. Esa impaciencia es información: cuesta dinero.
El CVD: la suma que no se reinicia
El CVD (delta acumulado) es la suma corrida de todos los deltas desde el inicio de la sesión. Deja de ser una foto por vela y pasa a ser una línea que se puede comparar con el precio.
Ahí está su utilidad: dos líneas que normalmente van juntas. Cuando dejan de ir juntas, algo está pasando por debajo que la vela sola no enseña.
Divergencias: cuándo importan
Una divergencia es que el precio haga un máximo nuevo y el CVD no, o al revés. La lectura directa es que el segundo empujón tuvo menos compra agresiva detrás que el primero, aunque el precio llegara más alto.
No es una señal de venta. Es un aviso de que el movimiento se está sosteniendo con menos gasolina, y lo que hay que mirar después es si aparece absorción o si simplemente hay menos actividad porque es mediodía.
- Precio arriba, CVD abajo: subida con poca compra agresiva. Frecuente antes de una corrección.
- Precio abajo, CVD arriba: alguien compra contra la caída y no consigue moverla, o la está absorbiendo.
- Precio y CVD juntos: la tendencia tiene detrás lo que dice tener.
Los errores que arruinan la lectura
El primero es comparar el CVD de hoy con el de ayer: se reinicia cada sesión y su nivel absoluto no significa nada. Lo que se lee es su forma dentro de la sesión.
El segundo es olvidar de dónde salen los datos. Un CVD calculado a partir de velas de un minuto es una estimación; el bueno se calcula operación a operación, sabiendo contra qué lado del libro se cruzó cada una.
En Tradelix el delta y el CVD salen del flujo real de operaciones, la misma fuente que alimenta el footprint. Entran con el plan Pro.
Preguntas frecuentes
- ¿El delta funciona en acciones o solo en futuros?
- Funciona donde haya datos por operación con su lado. En futuros es directo; en acciones depende de que el proveedor los dé bien, porque el volumen se reparte entre muchos centros de ejecución.
- ¿Un delta muy alto es señal de compra?
- No por sí solo. Un delta alto con el precio parado suele significar lo contrario: alguien está vendiendo pasivamente todo lo que le compran.
- ¿Cuál es la diferencia entre delta y CVD?
- El delta es por vela; el CVD es la suma corrida de esos deltas dentro de la sesión.
Material educativo. Operar futuros con apalancamiento conlleva riesgo de pérdida, que puede superar el capital depositado. Nada de lo anterior es asesoramiento de inversión ni una recomendación de compra o venta. Aviso de riesgo completo.
Ver cómo se lee esto en Tradelix